Основные фондовые индексы США завершили сегодняшние торги в плюсе
По итогам торговой недели: DOW +1.43%, S&P +1.38%, Nasdaq +1.12%
В понедельник основные фондовые индексы США сильно выросли, в то время как инвесторы готовились к неделе, насыщенной важными событиями, в том числе публикациями квартальной отчетности крупнейших технологических компаний, оглашением итогов январского заседания Федеральной резервной системы и релизом ключевых данных по рынку труда США за январь. Более 80 компаний индексной корзины S&P 500 готовились опубликовать свои квартальные результаты, в том числе пять из так называемой “Великолепной семерки” технологических гигантов: Alphabet (GOOG), Microsoft (MSFT), Amazon.com (AMZN), Meta Platforms (META) и Apple (AAPL). По оценкам аналитиков, совокупная прибыль компонентов индекса S&P 500 по итогам четвертого квартала 2023 года покажет увеличение на 4.9% по сравнению с аналогичным периодом 2022 года до $456 млрд. Кроме того, инвесторы продолжали наблюдать за событиями на Ближнем Востоке, которые предполагали, что текущий конфликт может перерасти в более широкую региональную войну.
Во вторник основные фондовые индексы США преимущественно снизились, в то время как более сильные, чем предполагалось, данные по рынку труда США, спровоцировали пересмотр ожиданий по ослаблению денежно-кредитной политики ФРС за день до оглашения итогов январского заседания центробанка США. Как показал отчет Министерства труда, число вакансий, являющееся показателем спроса на рабочую силу, выросло на 101 000 до 9.026 млн. (самого высокого уровня за три месяца) в последний день декабря. В то же время данные за ноябрь были пересмотрены в сторону увеличения и показали 8.925 млн. незаполненных вакансий вместо ранее сообщавшихся 8.790 млн. Экономисты прогнозировали 8.750 млн. вакансий в ноябре. Неожиданный рост числа открытых вакансий в декабре и пересмотр в сторону повышения данных за предыдущий месяц говорили о том, что рынок труда, вероятно, остается слишком сильным для того, чтобы ФРС начала снижать процентные ставки в первом квартале. На этом фоне рынки уменьшили ставки на снижение ставок ФРС в марте. Согласно CME FedWatch Tool, рынки видели лишь 39.0%-ную вероятность такого шага по сравнению с 46.2% днем ранее.
В среду основные фондовые индексы США заметно снизились, поскольку инвесторы оценивали итоги заседания ФРС, новый блок квартальной отчетности компаний, в том числе таких технологических гигантов, как Alphabet (GOOG) и Microsoft (MSFT), а также анализировали данные ADP по занятости. Федеральная резервная система оставила процентные ставки без изменений, как и ожидалось, и указала, что не будет снижать их до тех пор, пока темпы инфляции "устойчиво не приблизятся" к целевому показателю в 2%. Центральный банк США также отказался от давней ссылки на возможное дальнейшее повышение стоимости заимствований в заявлении, единогласно одобренном политиками по итогам двухдневного заседания. Между тем, председатель ФРС Джером Пауэлл решительно отверг идею о том, что центральный банк может снизить ставки весной, как ожидали многие участники рынка. "Я не думаю, что Комитет достигнет нужного уровня уверенности ко времени мартовского заседания ”для снижения ставок“, но это будет видно", - сказал Пауэлл, добавив, что мартовское снижение не является базовым вариантом для политиков. Согласно CME FedWatch Tool, рынки видели 38.3%-ную вероятность снижения процентных ставок с текущего уровня 5.25-5.50% до 5.00-5.25% в марте и 92.3%-ную вероятность такого шага в мае.
В четверг основные фондовые индексы США сильно выросли, поскольку рынок акций восстанавливался после распродажи на предыдущей сессий, спровоцированной заявлением председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла, в то время как инвесторы ожидали публикации отчетов трех компаний с мегакапитализацией - Amazon (AMZN), Apple (AAPL) и Meta Platforms (МЕТА). Между тем, отчет, опубликованный Министерством труда, показал, что число первичных обращений за пособием по безработице в США выросло вторую неделю подряд и составило 224 тыс. на неделе, закончившейся 27 января, что является самым высоким показателем с середины ноября, по сравнению с пересмотренным в сторону повышения значением 215 тыс. на предыдущей неделе и прогнозом в 212 тыс. Кроме того, Институт управления поставками (ISM) сообщил, что индекс деловой активности в производственном секторе вырос до 49.1 в прошлом месяце с 47.1 в декабре (пересмотрено с 47.4). Это был 15-й месяц подряд, когда PMI оставался ниже 50, что указывает на сокращение активности в секторе. Это самый продолжительный такой период с августа 2000 года по январь 2002 года. Экономисты прогнозировали падение индекса до 47.0.
В пятницу основные фондовые индексы США завершили торги в плюсе. В фокусе внимания инвесторов находился свежий блок корпоративной отчетности, включая квартальные результаты трех компаний с мегакапитализацией - Amazon (AMZN), Apple (AAPL) и Meta Platforms (МЕТА), а также сильные данные по рынку труда США за январь. Отчет, опубликованный Министерством труда, показал, что в январе в экономике США появилось 353 тысячи рабочих мест по сравнению с пересмотренным в сторону повышения показателем в 333 тысячи в декабре и намного выше рыночных прогнозов в 180 тысяч. Кроме того, данные по занятости в ноябре и декабре были пересмотрены в сторону увеличения, и в совокупности прирост рабочих мест составил 126 тыс. человек, чем сообщалось ранее. В то же время, отчет показал, что уровень безработицы в январе не изменился по сравнению с предыдущим месяцем и составил 3.7%. Экономисты ожидали, что уровень безработицы увеличится до 3.8%. Между тем, рост заработной платы ускорился на 0.6% по сравнению с месяцем ранее, превысив ожидания рынка в 0.3%. Это был самый большой рост с марта 2022 года. За последние 12 месяцев средний почасовой заработок вырос на 4.5%. Сильные данные по рынку труда оправдали выжидательную позицию председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла. На этом фоне рынки снова пересмотрели свои ожидания в отношении снижения процентных ставок ФРС в 2024 году.
В отраслевом разрезе 8 из 11 секторов индекса S&P за период 29 января - 2 февраля включительно показали повышение. Больше всего вырос потребительский циклический сектор (+2,36%). Наибольшее снижение показал энергетический сектор (-1,39%).
Что касается компонентов индекса DOW, за прошедшую неделю повышение показали 19 из 30 акций, входящих в состав индекса. В лидерах роста оказались акции Caterpillar Inc. (CAT, +5.55%). Аутсайдером оказались акции Cisco Systems, Inc. (CSCO, -3.59%).