Европейский центральный банк сигнализирует кредиторам о том, что они могут столкнуться с повышенными требованиями к капиталу, если недостаточно контролируют риски, связанные с коммерческой недвижимостью, сообщают люди, знакомые с этим вопросом.
По словам собеседников, попросивших остаться неизвестными, поскольку обсуждение носит частный характер, в диалоге с банками, который состоится перед установлением ежегодной планки их финансовой устойчивости, контролирующий орган делает больший акцент на управлении рисками, связанными с коммерческой недвижимостью.
Хотя отдельные требования, вероятно, будут применяться только в следующем году, высокопоставленные чиновники рассматривают ранние предупреждения как способ ограничить потери от данного класса активов.
Представитель ЕЦБ отказался от комментариев. Наблюдательный орган заявил, что устранение недостатков банков в управлении кредитными рисками является одним из его главных приоритетов.
Рынки коммерческой недвижимости переживают резкий спад, поскольку прошлогодний скачок процентных ставок усугубил проблемы, связанные с переходом на работу на дому и изменением поведения розничной торговли. ЕЦБ уже несколько лет тщательно проверяет кредитную практику банков и неоднократно упрекал их в том, что они берут на себя слишком много рисков, в том числе в декабре, когда он привел доказательства того, что кредиторы переоценивают залоговое имущество.
Последняя эскалация последовала за давлением со стороны ЕЦБ в прошлом году, которое, по словам людей, знакомых с вопросом, способствовало тому, что банки стали создавать более высокие резервы на возможные потери по коммерческой недвижимости. Высокопоставленные чиновники говорят, что, хотя интенсивность действий ЕЦБ не изменилась, материализация убытков означает, что подход контролирующего органа меняется.
Чиновники, с которыми беседовал Bloomberg, говорят, что не ожидают, что проблемы на рынке коммерческой недвижимости приведут к значительному снижению коэффициентов капитала банков. Они рассматривают давление на управление рисками банков как способ ограничить ущерб.
В целом, в этом году европейские банки уже столкнулись с более высокими требованиями к своей финансовой устойчивости. Во многом это связано с тем, что национальные регулирующие органы обязали их создать буферные резервы на случай экономического спада. Требование, установленное ЕЦБ и влияющее на минимальный уровень, в целом повысилось незначительно, хотя и со скачками для некоторых кредиторов.
Согласно данным Европейского банковского управления за третий квартал, французские и немецкие банки имеют наибольшее количество кредитов под коммерческую недвижимость в Европейском союзе. Более ранний анализ, проведенный Европейским советом по системным рискам (European Systemic Risk Board), показывает, что банки Германии имеют самую высокую долю трансграничных кредитов на коммерческую недвижимость среди банков крупнейших экономик блока.